Imbal hasil Surat Utang 10 tahun telah menunjukkan ketahanannya setelah data pekerjaan positif, menyoroti kekuatan terus-menerus pasar tenaga kerja. Meskipun begitu, pasar saham tampak stabil untuk saat ini.
Pasar tenaga kerja yang optimis, ditambah dengan pengeluaran konsumen yang kuat yang disorot dalam laporan penjualan eceran bulan Desember, telah mendorong optimisme di kalangan investor. Ada keyakinan yang semakin berkembang bahwa Federal Reserve mungkin kurang bersedia untuk melakukan sebanyak yang sebelumnya diharapkan dalam pemangkasan tingkat suku bunga. Saat ini, CME FedWatch menunjukkan kemungkinan 56% dari pemangkasan suku bunga seperempat poin pada bulan Maret.
Pandangan ekonomi positif ini, yang didorong oleh pasar tenaga kerja yang kencang dan aktivitas konsumen yang kuat, menempatkan pasar untuk stabilitas dan pertumbuhan. Investor sedang menyesuaikan kembali harapan mereka berdasarkan data yang menggembirakan, membangkitkan kepercayaan dalam ketahanan ekonomi dan potensi untuk pendekatan kebijakan moneter yang lebih terukur oleh Fed.
Apple: Siklus Upgrade iPhone Multi-Tahun yang Kuat
Katalis utama yang diidentifikasi adalah siklus upgrade iPhone multi-tahun yang kuat, didorong oleh permintaan yang meningkat untuk perangkat keras terkini. Lonjakan ini didorong oleh inklusi fitur Generative AI pada tahun 2024 dan 2025, menjadikan model iPhone terbaru sebagai kebutuhan bagi pengguna.
Selain itu, kami memprediksi peningkatan pertumbuhan untuk segmen Layanan Apple karena perusahaan meningkatkan kemampuannya untuk menghasilkan uang dari basis pengguna yang luas. Pergeseran perspektif ini mencerminkan pengakuan lebih luas terhadap aliran pendapatan Apple yang berkembang di luar penjualan perangkat keras.
Kombinasi faktor-faktor ini telah menyebabkan sikap bullish terhadap prospek Apple, mencerminkan keyakinan dalam kemampuan perusahaan untuk mengkapitalisasi basis pengguna yang ada dan kemajuan teknologis yang akan datang dalam pipelinenya.
Netflix: Berada di Posisi Menguntungkan
Netflix berada dalam posisi menguntungkan untuk memperkuat diri saat industri mengalami serangkaian pergeseran strategis. Dengan tren umum kenaikan harga dalam lanskap streaming, konsolidasi platform, langkah-langkah penghematan biaya, dan penekanan kembali pada lisensi, kami mengidentifikasi Netflix sebagai penerima manfaat utama yang siap meraih keuntungan substansial.
Ketika pesaing dalam sektor streaming menyesuaikan model harga mereka, Netflix menonjol sebagai pemenang potensial. Perusahaan ini telah membangun basis pelanggan yang kuat, dan kemampuannya untuk menyediakan perpustakaan konten yang menarik terus beresonansi dengan konsumen. Saat pemain industri menavigasi lanskap yang berkembang, kenaikan harga yang diantisipasi oleh orang lain dapat mendorong lebih banyak pelanggan ke arah Netflix, mencari kombinasi konten berkualitas dan harga yang wajar.
Selain itu, konsolidasi platform streaming sesuai dengan posisi pasar Netflix. Jejak global yang sudah mapan dan penawaran konten yang beragam menempatkannya dengan baik untuk menarik pengguna yang bermigrasi dari platform lain yang berubah. Pergeseran dalam dinamika pasar ini membuka peluang bagi Netflix untuk memperluas basis pelanggan lebih lanjut.
NVIDIA: Akumulasi Pertumbuhan Tahunan sebesar 20% dari Pendapatan CY22
NVIDIA muncul sebagai pemenang jangka panjang yang meyakinkan dalam komputasi yang dipercepat, siap untuk pertumbuhan berkelanjutan dengan Proyeksi Tingkat Pertumbuhan Tahunan Terkumpul (CAGR) sebesar 20% berdasarkan pendapatan Tahun Kalender 2022. Posisi strategis perusahaan dalam lanskap komputasi yang dipercepat menempatkannya di garis depan tren teknologi yang transformatif, menjadikannya pemain kunci dalam membentuk masa depan komputasi.
Pasar komputasi yang cepat berubah berpusat pada GPU, AI, dan solusi pusat data sedang berkembang dengan cepat. NVIDIA, sebagai pelopor dalam bidang ini, mendapat manfaat dari berbagai faktor yang mendorong pertumbuhannya. Permintaan yang meningkat untuk komputasi berkinerja tinggi, khususnya dalam aplikasi AI, menempatkan NVIDIA sebagai penyedia yang sangat penting dalam kemajuan teknologi di berbagai industri.
Proyeksi CAGR sebesar 20% dari pendapatan CY22 menegaskan keyakinan dalam kemampuan NVIDIA untuk mengkapitalisasi peluang pasar yang berkembang. Portofolio produk yang beragam, meliputi GPU gaming, solusi visualisasi profesional, GPU pusat data, dan platform otomotif, menempatkannya sebagai pemain serba guna dengan jangkauan pasar yang luas.
Kunci keberhasilan berkelanjutan NVIDIA adalah komitmennya terhadap inovasi dan penelitian dalam teknologi canggih. Pengembangan terus-menerus NVIDIA dalam arsitektur GPU, solusi berbasis AI, dan kemajuan dalam pemrosesan data berkontribusi pada keunggulannya dan ketangguhannya dalam lanskap teknologi yang terus berubah dengan cepat.
Fullerton Markets Research Team
Your Committed Trading Partner
